PC换机潮在2024年出现带动芯片行业繁荣

一些供应商预计会在年底开始小批量出货新规格产品。

据digitimes报道，业内人士透露，芯片设计行业正在为2024年可能出现的PC(个人电脑) 换机潮作准备，预计明年对于芯片的需求将会有明显增长。

中国台湾消息人士表示，尽管2023年上半年有一些补货需求，但今年PC市场还没有真正恢复。不过，与PC相关的芯片出货量在2023年下半年将不会下跌，而是会增长，今年的增幅不会特别显著。

芯片设计行业对2024、2025年的预期比较乐观，这是由于Win10操作系统向Win11的迭代将加速进行。目前微软已经停止Win10 21H2版本的支持，并且确认Win10 22H2将是最后一个版本，2025年将停止支持。

这也意味着微软想要加快Win11的普及，而消费者普遍倾向于更换新机，而不是给旧电脑升级操作系统。

业内人士表示，操作系统的更迭，将促进PC市场的更新换代，此外电脑制造商也预计2024年将出现换机潮，这会带动相关芯片的出货。

目前，客户仍以短期订单为主，PC相关芯片需求的疲软将持续到2023年。一些供应商预计会在年底开始小批量出货新规格产品，消息人士表示，直到2024年才会看到明显的销售势头。

数据显示，目前微软操作系统中，Win11的市场份额约为30%，Win10的份额约为70%，这意味着未来会有巨大的PC更换需求。

此外，人工智能的兴起，也会促使人们更新硬件。 PC供应商还对商用电脑的更新给予厚望，这一市场自2022年下半年以来一直处于低迷状态。消息人士称，即将到来的企业PC更新需求，将为芯片行业注入巨大动力。

Counterpoint Research发布数据称，2023年第一季度，全球PC出货量为5670万台，年同比下降28%，成为过去10年来，除2020年第一季度因新冠疫情爆发中断制造和生产外，出货量最低的季度。

2023年第一季度因库存调整导致需求迟迟未能回升，因而出货量下降。但仍谨慎乐观，相信整体PC市场将在2023年第二季度后半段开始逐渐复苏，从而有望于2023年下半年实现相对强劲的增长。

Counterpoint Research表示，由于需求停滞和过度重复预订，PC及PC零部件的库存问题已经持续超过半年。

随着我们进入后疫情时期，逐步适应新的工作环境和生活方式，PC行业也随着消费者的需求增加而发生巨大变化。

然而，人均终端数量增加并不意味着PC需求持续高企，尤其是在经济低迷时期。根据OEM/ODM厂商的反馈意见，PC库存消化预计在2023年上半年前结束。

随着消费者需求逐渐增加，PC OEM厂商或会开始执行下一步PC策略。

尽管2023年第一季度的出货量大幅下降，但联想仍是当季全球最大的PC厂商，其季度出货量为1,280万台，占据23%的市场份额。

惠普公布在去年同期较低的基数上，出货量仅窄幅调整，排名第二，维持21%的市场份额。戴尔在美国市场的销量优于预期，推动公司的全球PC季度出货量排名第三，市场份额为17%。苹果的出货量跌幅最大。

由于去年同期基数高，加上换机周期延长，其出货量年同比下降38%。

市场普遍预计，PC需求将于2023年下半年恢复。

PC OEM厂商亦展望在库存消化后，市场需求将会回升。尽管Counterpoint Research确实曾表示，需求将会在库存正常化之后复苏，但我们担心市场需求可能需要略长时间才能开始加速恢复。另一方面，Counterpoint Research认为不同品类的需求恢复速度会有所不同。

根据调查，商用类细分市场和高端、旗舰消费产品线可能会更快恢复，且预计将在2023年下半年销量更好。

由于去年出货基数较低，Arm笔记本市场依然相对疲弱，但对客户更具吸引力。 OEM厂商2023年第一季度纷纷公布季度出货量再次下滑，但对2023年下半年的PC需求维持谨慎乐观预期。

Counterpoint Research进一步调整对2023年全球PC出货量的预测：继2022年全球PC出货量出现高个位数百分比下降后，2023年降幅将扩大至两位数百分比。

此外，鉴于市场对更新Chromebook和Windows 11的需求，以及新冠疫情爆后的换机周期，预计2024年市场前景有望改善。

审核编辑：刘清