南韩科技巨头面临“卡脖子”核心技术难题,全球产业链或受此牵连

当中美贸易谈判尚在推进之中，转眼日韩两国之间的贸易纠纷开始出现愈演愈烈的趋势。

回顾整件事情始末，首先是在今年G20峰会后，日本宣布自7月4日起，日本半导体材料、OLED材料等将限制对韩国出口，开始对韩国进行经济制裁。时隔几日，韩国政府紧急派遣高层官员访美，希望美方介入，并协助其周旋此事。

与此同时，以三星电子为代表的韩国企业日前也纷纷亲赴日本为此商量对策，另一方面，日本和韩国官员也计划就出口限制在日本举行会谈。

迄今为止，此事已经发酵近一个月；眼下，不论是对韩国本土企业还是全球产业链的影响都已经开始显现。

全面戒备，南韩科技巨头急寻对策

据悉，在日本7月1日宣布限制其国内企业向韩国出口的材料中包含有高纯度氟化氢、光刻胶、氟化聚酰亚胺三种。虽然从价格来看，都是在产品总成本中占比极低的材料；但是从价值上看，却是影响下游终端产品质量的关键材料。

而这些材料的产能，几乎被日本企业垄断。

有数据统计，目前全球90%以上的氟化聚酰亚胺来自日本，而光刻胶市场72%的份额同样被日本企业占据，日本企业在高纯氢氟酸（氟化氢）市场的占有率更是超过了93%。

这意味着，日本企业在这三大材料领域拥有着绝对的话语权。

值得注意的是，日本政府似乎还准备将出口限制扩大至高科技原物料以外的范畴。

据知情人士透露，若日本将韩国踢出安全保障出口白名单，估计约有1,100项产品受影响。日方可能会在近日宣布决定。

对此，韩国以三星电子、现代汽车、SK集团、乐金集团以及乐天集团为代表的五大财团都已拟定了应对计划。

据了解，三星电子副会长李在镕在与集团半导体相关部门的会议中询问了目前原物料供应情况，以及供应短缺对整个三星集团的影响，同时，还要求半导体和包含智能手机在内的消费电子等多个部门拟定对策。

而另一方面，SK海力士则在积极寻找氟聚酰亚胺、光阻剂、氟化氢三种原物料的供应来源。乐天集团会长辛东彬近日自东京返韩后，也将与各部门主管召开紧急会议。LGD正努力寻找氟化氢替代来源，乐金化学（LG Chem）则是密切关注日方管制范围会否囊括电池原材料。

由此看来，本次日本管制对韩出口三大电子业关键耗材，对于韩国半导体及科技产业的影响甚深，而韩国又是全球科技产业出口大国，这表示全球科技产业都将会受牵连。

持续扩散，全球产业链或受此牵连

有业内人士指出，目前日本出口至韩国三项关键原料出口值虽然仅仅只在5亿美元上下，但对于整个韩国半导体产业的出口值造成的冲击，可能会达到近千亿美元。

以DRAM和NAND Flash来说，存储器是时下多种科技产品必备的零组件，应用领域非常广泛，而韩国企业生产的这两类产品占全球供应比重分别高达70%、40%以上。

由于眼下原材料进口受到限制，韩国企业库存告急，迫于无奈，纷纷寻求其他厂商进行替代。据悉，韩国本土的半导体化工材料制造厂Soulbrain已经在备选名单中。不过，为数不多的备选厂商对于巨头们庞大的需求量来说无异于是杯水车薪。

由此，也触发了存储器市场新一轮涨价潮的开关。笔者注意到，目前在存储器产业已经形成了涨价趋势。

不过有业内人士认为：“日韩之争对存储器产业的影响是好是坏，取决于贸易战的终止时间。如果只是一次短时间的纠纷，那么存储器厂商的库存或许会在一季度到半年左右的时间耗完，从而使得缺货可能导致价格急涨。反之如果双方出现长期摩擦，存储器厂就会转向承受损失，因为价格涨幅过大导致终端厂商无法承受，价格将会反向走弱。”

另外在OLED面板产业，三星电子与LGD两家企业称霸已久，依照目前的市场分布来看，这两家企业几乎包揽了全球高端市场的订单。海内外多家一线终端品牌的产品，或多或少都采用了该公司提供的面板。

而在OLED面板制造过程中则少不了至关重要的光刻胶作为蚀刻流程中的保护剂，日方的制裁让这一产业同样没能幸免遇难。这也表示，在OLED产业很大可能会上演与存储器产业相同的一幕。

不仅如此，汇丰证券近日发布报告表示，若日本限制半导体原料出口，可能导致三星7纳米订单被迫转给台积电。

同时，汇丰证券还在报告中提出最坏情况的假设：三星明年7纳米订单若全数转走，将带动台积电今、明、后年的营收看增0.3%、3.6%、6.5%，获利看增0.6%、6.9%、12.8%。

在日本的第一轮禁令实施之后，对韩国第一大企业三星电子的几项主要业务都产生了影响，其中最主要的就是包括存储器在内的先进制程以及面板业务。

综上来看，如果这些厂商的产品受上游材料影响无法顺利生产，将直接冲击下游手机、计算机、汽车等诸多产业，连带影响全球科技产业发展。

分析人士指出：“目前各界对日韩贸易纠纷一事未来的发展走向还没有定论，但可以肯定的是，韩国方面应该慎防日本限制出口演变为贸易禁令，这样一来对于韩国半导体产业和全球科技产业的冲击进一步扩大。