突发，11亿元，全球第二大MEMS麦克风业务易主！马来西亚国家资金参与！-电子发烧友网

近日，楼氏电子（Knowles）官网发布了一份新闻稿，宣布其消费级 MEMS 麦克风业务（CMM业务）已全部出售给 Syntiant 公司——此前，楼氏电子是全球第二大MEMS麦克风厂商。这也预示着，全球MEMS产业格局已经发生改变，Syntiant正式进入MEMS麦克风市场，并取代此前楼氏电子在全球MEMS麦克风产业的市场地位。 该交易的达成标志着楼氏电子这家全球MEMS巨头的战略转型——成为一家工业技术公司，出售CMM业务后，楼氏电子将由剩余的精密设备（PD）和医疗技术&专业音频（MSA）部门组成，主要服务于航空航天、国防、医疗技术、工业和电气化市场。楼氏电子首席执行官Jeffrey Niew认为：

"这笔交易代表了 Knowles 转型为一家顶级工业技术公司的又一重要里程碑，我们专注于更高价值的市场，在这些市场中，我们可以通过我们的产品设计、工艺技术和为客户大规模定制解决方案的能力继续创造价值。"

出售CMM业务的方案最早于2023年9月18日首次公布，当时媒体报道称，楼氏电子认为MEMS 麦克风部门一直表现不佳，正在评估潜在的出售情况。 此后，2024年9月份官方消息，楼氏电子与Syntiant 公司达成最终交易协议，并于近期（2024年12月30日）正式完成交易。在Syntiant 公司的新闻稿中，披露了本次交易的更多细节。 Syntiant公司收购楼氏电子消费级MEMS麦克风业务的价格为1.5亿美元（约合11亿元人民币），具体而言，包括 7000 万美元的现金和 8000 万美元的 Syntiant 优先股。 值得一提的是，本次交易还涉及到了马来西亚国家投资基金（马来西亚国库控股，Khazanah Nasional Berhad）、Boardman Bay Capital Management——这两家机构为本次并购提供了股权融资；另一家投资机构Structural Capital提供了债务融资。 此举也彰显了马来西亚国家对MEMS及半导体产业的重视，马来西亚国库控股公司首席执行官Dato' Amirul Feisal Wan Zahir认为：

“全球供应链的转移和对人工智能等新兴技术芯片需求的上升，为马来西亚在半导体和先进制造价值链上取得进步创造了重大机遇，Khazanah 致力于支持 Syntiant 推动马来西亚半导体生态系统的愿景，而此次收购与我们在该地区促进技术进步和推动国家经济发展的目标相一致。”

资料显示，楼氏电子在马来西亚槟城拥有一座MEMS麦克风工厂，此外，其在中国苏州亦设有工厂，苏州工厂占楼氏电子MEMS麦克风产品总产能的60%以上，随着本次Syntiant公司的收购和马来西亚国库基金的支持，未来这些工厂的产业定位是否会发生变化仍有待观察。 Syntiant 成立于 2017 年，总部位于美国加利福尼亚，主要为边缘 AI 部署提供硬件和软件解决方案，产品包括边缘 AI 语音、音频、传感器和视觉应用等，应用于从耳塞到汽车等各种消费电子和工业市场。此次收购将使 Syntiant 能够为客户提供完整的全栈解决方案，用于始终在线的音频和语音应用，将 MEMS 麦克风与公司现有的硬件和 AI 功能相结合。

全球第一个商用MEMS麦克风缔造者，楼氏电子MEMS声学传感器王朝正式落幕！

楼氏电子是全球著名的声学和音频系统电子厂商，在MEMS麦克风市场上一度处于领先地位。

1954 年，楼氏电子推出世界上第一个用于助听器的微型麦克风和受话器，2001年推出第一个表贴 MEMS（微机电系统）麦克风。

2003年，世界上第一款商用MEMS麦克风产品问世，这就是来自Knowles（楼氏电子）的SiSonic硅麦克风。

楼氏电子率先将MEMS麦克风出货给日本京瓷，应用于手机中，同一年，摩托罗拉在其超薄手机RAZR中使用楼氏电子的MEMS麦克风，此后，随着智能手机等设备的快速普及，MEMS麦克风取代了传统驻极体麦克风，成为全球MEMS器件产业中的重要支柱。

据YoleDeveloppement数据统计，2015年开始MEMS麦克风的出货量逐步超过ECM——此时MEMS麦克风商业化仅12年，此后MEMS麦克风出货量连年两位数增长。

作为MEMS麦克风的市场开拓者，自2003年至2019年的16年间，楼氏电子长期占据全球MEMS麦克风市场第一的宝座，缔造了楼氏电子的MEMS声学传感器王朝。

此后，楼氏电子在消费电子 MEMS 麦克风业务上与中国厂商歌尔股份、瑞声科技等竞争激烈，市场地位不断受到挑战。

直到2020 年，歌尔股份在全球MEMS 麦克风市场份额达 32%，首次超过楼氏电子，位居MEMS声学传感器世界第一，自2020年起，歌尔股份（歌尔微）成为全球最大MEMS声学传感器企业。

▲全球MEMS市场份额TOP 30，来源：Yole

然而，楼氏电子在全球MEMS声学传感器产业地位仍然不容忽视，自2020年起，楼氏电子是全球MEMS麦克风排名TOP2的厂商，仅次于歌尔微电子（歌尔股份旗下子公司）。同时，楼氏电子MEMS麦克风芯片出货量全球第二，仅次于英飞凌。

▲来源：歌尔微电子招股书

目前，楼氏电子拥有精密设备（Precision Devices，PD）、消费MEMS麦克风（Consumer MEMS Microphones，CMM）、医疗科技与专业音频（MedTech & Specialty Audio，MSA）三大业务。

据楼氏电子2023财年报告显示，其2023年营收7.08亿美元，其中消费MEMS麦克风业务营收2.56亿美元，占比36%，为最大营收业务。

2024年上半年，楼氏电子营收4.01亿美元，其中消费MEMS麦克风业务营收1.36亿美元，为第二大业务，而精密设备业务营收1.48亿美元，增长率达55%，已超过CMM成为最大营收业务——由此可见楼氏电子经营战略的转变。此外，医疗技术和专业音频业务以及消费级MEMS麦克风业务分别实现了4%和9%的增长。

▲来源：楼氏电子

早在2023年9月，当时Knowles 以 2.63 亿美元现金收购私人电容制造商 Cornell Dubilier的时候，市场就已传出楼氏电子有意出售消费类MEMS麦克风业务，但保留医用麦克风、平衡电枢扬声器和其他专业音频产品。

对 Cornell Dubilier 的收购为楼氏集团的产品组合增加薄膜、电解和云母电容器产品。Cornell Dubliier 被并入楼氏电子的精密器件业务部门。

随着本次交易的完成，楼氏电子的MEMS声学传感器王朝落下帷幕。

从歌尔股份VS楼氏电子，到歌尔微对战Syntiant，AI是下一个战场？

歌尔股份在2004年组建MEMS器件研发团队，其主要项目就是研发MEMS麦克风，2017年设立为全资子公司独立运营，业务以MEMS器件及微系统模组研发、生产与销售为主。

多年以来，凭借MEMS麦克风业务，歌尔股份不断冲击全球MEMS市场份额TOP 30榜单，并连续多年成为“中国半导体MEMS十强”第一企业。

2019年歌尔股份将MEMS业务分拆给歌尔微，准备独立上市，歌尔微成为歌尔股份体系内唯一从事MEMS微电子相关业务的主体——歌尔股份在MEMS方面的市场地位和业务都将由歌尔微电子继承。

而随着此次楼氏电子将消费MEMS麦克风业务出售给Syntiant，意味着全球MEMS麦克风产业从歌尔股份与楼氏电子的争锋，进入到歌尔微与Syntiant争霸的时代。

在歌尔股份与楼氏电子时代，全球MEMS麦克风凭借智能手机、智能设备市场，快速增长，而这些市场也成为歌尔股份与楼氏电子的“主战场”。

歌尔股份与英飞凌结成联盟，背靠苹果公司，以iPhone手机及AirPods等设备巨大的出货量，赢得了市场，在市场份额上战胜了楼氏电子。

如今，进入歌尔微与Syntiant的时代，AI应用或许将成为两大巨头的新战场。

本次交易，Syntiant 首席执行官 Kurt Busch 就表示：“我们相信，随着大型语言模型通过改进自然语言理解和自动执行复杂任务，继续为行业带来革命性变化，未来几乎所有麦克风都将支持 AI。此次收购将明显加强我们的产品组合，进入价值数十亿美元的 MEMS 市场，同时使 Syntiant 能够提供全面的端到端解决方案，集成麦克风传感器、处理器和高性能机器学习模型，使 Syntiant 成为 AI 驱动接口的主要供应商。”

目前，在全球范围内，Syntiant已部署了超过 5000 万个神经决策处理器（NDP）和深度学习模型，以超低功耗为边缘设备提供高度准确、本地的智能应用。将先进的 MEMS 传感器集成到 Syntiant 现有的软硬件功能中，为客户提供了完整的边缘 AI 音频解决方案，简化产品开发流程并加快上市时间。

在2024年9月13日，歌尔股份发布公告，计划将子公司歌尔微分拆至香港联交所主板上市，相关信息参看《中国最大MEMS传感器公司赴港IPO！》。

公告中，歌尔股份就认为，随着AI技术的发展，MEMS声学传感器作为AI人工智能技术的必备核心元器件，市场前景广阔，将是未来行业的发展契机：

近年来，AI 大模型技术快速发展，新产品、新应用层出不穷。AI 与智能硬件产品的融合，将在未来几年为全球科技和消费电子行业带来新一轮发展浪潮。AI 智能硬件语音交互对声音信号采集质量的要求进一步提高，高端 MEMS 声学传感器作为语音交互必备核心元器件，市场前景广阔，同时运用AI 技术赋能的 AI 智能眼镜、AR 增强现实等产品有望迎来爆发，SIP 微系统模组因满足上述产品小型化、轻量化的需求，将迎来广泛应用。歌尔微作为我国 MEMS 传感器和微系统模组行业具有代表性的企业，在 MEMS 声学传感器领域占有显著的全球市场份额，有望在行业机遇中迎来新的发展契机。

显然，AI语音交互应用带来的高端MEMS声学传感器的需求，将成为两大MEMS声学巨头的下一个战场。

据知名咨询机构Yole预测，2023 年至 2029 年全球MEMS市场复合年增长率为 5%。预计 2029 年 MEMS 市场将达到 200 亿美元（约合1454亿人民币），到 2029 年出货量将达到近 430 亿台。