美国半导体公司销售额趋势

美国半导体协会（SIA）每年更新Factbook白皮书，旨在披露美国半导体产业的一些现状和数据，展示美国半导体产业的实力和前景，2020年4月24日，SIA正式发布了2020年Factbook白皮书。

一、产业概况

全球半导体销售额从1999年的1494亿美元增加到2019年的4123亿美元，复合年增长率为每年5.21％。根据世界半导体贸易统计（WSTS）2019年秋季半导体行业预测，预计2020年全球半导体行业销售额将达到4330亿美元，2021年将达到4600亿美元。（*WSTS，2019年秋季半导体行业预测）。

图1 全球半导体销售额

1. 美国半导体产业拥有近一半的全球市场份额

20世纪80年代，美国半导体产业在全球市场份额方面遭受重大损失。在20世纪80年代早期，美国的生产商占全球半导体销售额的50％以上。由于受到来自日本企业的激烈竞争和非法“倾销”，以及1985年至1986年严重的产业衰退影响，美国半导体产业在全球市场上失去了19个点的市场份额，将部分全球半导体产业市场份额让给了日本。在此以后的10年，美国半导体产业开始出现反弹，到1997年，它已经重新获得了领先地位，全球市场份额超过50％，直至今天美国仍旧保持着这种领先的地位。美国半导体公司在微处理器和其他一系列产品上继续处于领先地位。此外，美国半导体公司在研发、设计和工艺技术方面保持领先地位。如今，总部位于美国的公司拥有最大的市场份额，占47％。其他国家的半导体产业占全球市场份额的5％至19％。

图2 全球半导体市场份额

2. 美国的半导体公司销售已经显示出稳定的年度增长

总部位于美国的半导体公司，其销售额从1999年的767亿美元增长到2019年的1928亿美元，复合年增长率为4.72％。美国总部公司的销售增长显示了整个行业的周期性波动。

图3 美国半导体公司销售额趋势

3. 在半导体市场主要区域内，美国公司占有领先地位

2019年，总部位于美国的半导体公司占据了整个半导体市场的47%，是所有国家半导体行业中最多的。在所有主要国家和地区的半导体市场中，美国公司保持了销售市场份额的领先地位。在中国1445亿美元的半导体市场，美国公司的市场份额高达48.8%。

图4 美国公司占各国半导体市场的份额

4. 美国半导体的制造绝大部分都是由美国公司完成的

2019年，美国半导体晶圆产能的81%来自总部位于美国的半导体公司。总部位于亚太地区的半导体公司约占美国半导体晶圆产能的10%。

图5 美国半导体晶圆产能的来源地分布

5. 美国半导体产业着力维持制造基地

2019年，总部位于美国的半导体公司，其前端半导体晶圆产能中约44％是美国本土，其余主要地点在新加坡、中国台湾、欧洲和日本。

图6 美国半导体公司前端晶圆产能地域分布

6. 半导体是美国最大的出口产品之一

2019年，美国半导体出口额达460亿美元位居美国出口第五位，仅次于飞机、成品油、原油和汽车产业。半导体在美国所有电子产品出口中所占份额最大。

图7 美国半导体产品出口情况

二、全球市场

1. 全球半导体销售是由消费者最终购买的产品驱动的

绝大多数半导体需求是由消费者最终购买的产品驱动的——无论是笔记本电脑还是智能手机等通信设备。消费者需求越来越多地受到新兴市场的推动，这些地区包括亚洲、拉丁美洲、东欧和非洲。

图8 2019年全球半导体市场：终端需求分布

2. 全球半导体按产品类型分类的销售情况

随着半导体产业先进产品和工艺技术在终端行业中的应用，半导体技术得到了迅速的发展。最近几年，全球半导体产业最大的领域是存储器、逻辑器件、模拟器件和MPU。2019年，这些产品占半导体产业销售额的76%。

其中，逻辑器件在2019年的销售额为1070亿美元，同比下降2.5%；

存储器的销售额为1060亿美元，同比下降32.6%；

模拟器件的销售额为540亿美元，同比下降8.2%；

MPU的销售额为480亿美元，同比增长2.3%；

光器件的销售额为420亿美元，同比增长9.3%；

分立器件销售额为240亿美元，同比下降0.9%；

MCU的销售额为160亿美元，同比下降7.4%；

传感器的销售额为140亿美元，同比增长1.2%；

DSP的销售额为30亿美元，同比下降18.6%

图9 2019年全球半导体市场：产品领域分布

3. 亚太地区是最大的区域半导体市场，中国是最大的单一国家市场

2001年，随着电子设备生产转移到亚太地区，该地区在销售方面超过了所有其他区域。自此，亚太地区市场规模成倍增长：从398亿美元增长到2019年高达2580亿美元。

到目前为止，亚太地区最大的国家市场是中国，占亚太地区市场的56%，占全球市场总量的35%。这些数据反映了半导体仅向电子设备制造商的销售——含有半导体的终端电子产品会被运往全球各地进行销售。

图10 全球半导体区域市场历年规模

三、资本与研发投资

1. 半导体产业每年在资本和研发方面的总投资水平很高

2019年，包括Fabless公司在内的美国半导体公司的研发和资本支出总额为717亿美元。从1999年到2019年，复合年增长率约为6.2%。销售额中投资所占份额一般不受市场周期性波动的影响。

图11 美国半导体产业研发和资本支出历年情况

2. 资本和研发投资是保持美国半导体产业竞争力的关键

为了在半导体行业保持竞争力，企业必须持续在研发和新工厂及设备上进行大量投入。行业技术变革的步伐要求公司开发更复杂的设计及工艺技术，并引入能够制造更小尺寸部件的生产设备。

公司只有不断地进行投资才能维持设计和生产最先进半导体元件的能力，这种投资往往要占到销售额的30%。

有时为了保持技术的先进往往会导致一些极端的变化，正如2001年销售额急剧下降，但研发和基本设备支出并没有以同样的速度下降，投资占比近40%。

图12 美国半导体产业历年资本和研发投资占销售额的比例

3. 美国半导体产业在人均资本支出和研发方面的投资非常高，2019年投资达17.8万美元

从1999年到2019年，人均总投资（以研发、新工厂和设备的总和来衡量）以每年约4.3％的速度增长，期间两次经济衰退导致有所波动。人均总投资在2001年超过10万美元，2001年经济衰退后有所下降，2003年下降到约8.5万美元，2006年恢复到10万美元以上。2008年至2009年的经济衰退导致人均总投资在2009年和2010年减少，随后恢复增长，在2019年高达17.8万美元。

图13 美国半导体产业人均总投资历年情况

4. 美国半导体产业的研发支出一直很高，反映出研发对半导体生产的内在重要性

从1999年到2019年，美国半导体产业研发支出的复合年增长率约为6.6％。无论年销售周期如何美国半导体公司的研发支出一直很高，这都反映了投资半导体研发对半导体生产的重要性。2019年，美国半导体产业在研发方面的投资总额达到398亿美元。

图14 美国半导体产业研发支出情况

5. 年度研发支出占销售额的百分比在过去20年中超过了10%，是美国研发支出比例最高的产业之一

在过去的20年里，研发支出占销售额的比例已经超过了10%。这一比例在美国主要制造业产业中是空前的。研发支出对半导体企业的竞争地位至关重要。技术的快速变革要求在工艺技术和设备能力方面不断进步。尽管行业不景气，2001年和2002年的研发增长是由于公司对未来技术的承诺。2003至2004年的下降并不是由于研发预算的削减，而是因为行业复苏强于预期。2019年份额的增加是基于总体收入下降而研发支出增加。

图15 美国半导体产业历年研发支出占销售额的比例

6. 美国半导体产业的研发支出的领先者之一

美国半导体产业的研发支出在主要的高科技产业位居前列。基于2019年欧盟工业研发投资评分，美国半导体产业就研发支出占销售额百分比而言，仅次于美国制药和生物技术产业。数据显示，美国半导体的研发投入占销售额的比例为16.4%。

图16 2019年美国主要科技产业的研发支出情况

7. 美国半导体产业研发支出占销售额的比例，比其他国家的都要高

美国半导体产业的研发支出占销售额的比例是其他国家半导体产业无法比拟的。如下图所示，在半导体产业的研发支出占销售额的比例方面，欧洲为15.3%、中国台湾为10.3%、日本为8.4%、中国大陆为8.3%、韩国为7.7%，其余国家为5.6%。

图17 美国半导体产业研发支出与其他国家对比分析

8. 美国半导体产业的资本密集程度很高，资本设备的年度支出占销售额的比例很高

2019年半导体产业总资本支出为319亿美元。由于1999-2001年期间主要新设施的完工和晶圆产能的提升，总资本支出在2002年有所下降。2004年出现反弹并进入稳定状态。2009年由于全球经济衰退导致资本支出大幅下滑，2011年反弹至238亿美元，2018年达到峰值327亿美元。

图18 美国半导体产业总资本支出历年情况

9. 美国半导体产业过去20年年度平均资本支出占销售额的比例在10%至15%之间，是美国资本支出比例最高的产业之一

在过去20年中，除2年外，年度资本支出占销售额的百分比皆超过10％。 在美国的主要制造业中，这一比例非常高。对于半导体制造商而言，资本支出对其竞争地位至关重要。工业创新的快速步伐需要大量的资本支出，来购置资本设备以持续生产更多的先进器件。

图19 美国半导体产业历年总资本支出占销售额的比例

10. 半导体产业是美国高技术产业资本支出的领先者之一

基于2019年欧盟工业研发投资评分，美国半导体产业的资本支出占销售额的比例为12.5%，仅次于其可替代能源产业。

图20 2019年美国高技术产业的资本支出情况

四、美国就业情况

数据显示，美国直接从事半导体行业的从业者有约24万人，间接提供了超过100万的其它就业岗位。

图21 美国半导体产业从业人员及就业机会

五、美国生产力

自1999年以来，美国半导体产业的劳动生产率翻了一番多。这些生产力的提高是通过保持高资本投资水平和研发支出率来实现的。数据显示，2019年，美国半导体产业人均销售额超过53.9万美元。

责任编辑:pj