Mini LED电视涨势凶猛但还缺有人推一把

面板行业的温和复苏，在资本市场激起了好几层浪。

根据集邦科技数据，电视面板价格自去年10月见底回升后，今年3月开始加速上扬，截至目前已拉出一波四连涨格局，且涨势凶猛。

以主流的55英寸电视面板为例，7月上旬均价116美元，今年来涨幅近四成，较去年10月的80美元低点更大涨45%。

不仅如此，集邦咨询预估，二季度全球电视出货量将达4663万台，环比增长7.5%，同比增长2%，系连续七个季度后首次出现2%的同比增速。展望下半年，三季度为备货高峰期，预计电视出货量将环比增长13.5%，约5292万台。

电视面板的量价回升，令市场对面板股持积极态度。

7月6日，彩虹股份(600707.SH)盘中放量直线拉升，以一个涨停板正式拉起了面板股的上涨序幕。此后，TCL科技(000100.SZ)、京东方A(000725.SZ)、深天马A(000050.SZ)等亦快速跟涨，一改颓势。

而更令投资者兴奋的是，在整个面板周期触底反弹的关键节点，以TCL科技为代表的一批中国面板厂商重点押注的Mini LED电视产品正在持续放量，或将重新洗牌市场格局。

财经无忌曾在《Mini LED的起量之年，能否为中国厂商画出救命曲线？》一文中提到，为了抵御面板行业的周期性，各家面板厂商都试图抓住新一代显示技术，提高自身核心竞争力。Mini LED无疑是逆周期下抓住的一根“救命稻草”之一。

但现在看来，布局Mini LED已经不单单是国产厂商的战略防御动作，也成为了直接对标日韩引领的OLED，打赢高端显示战争的最重要一环。

从这个角度上来说，下好Mini LED这步棋也是面板行业投资者最关心的话题。毕竟，一旦Mini LED成为市场主流，Mini LED概念股也将最先受益。

 

 

刚刚过去的“618”促销节，被外界称为“史上最静悄悄的618”，各大平台均不约而同地没有公布官方销售额数据。跟过去大晒成绩单的明争暗斗相比，确实安静了许多。

但当我们把视线放到电视市场上，却是另一番暗流涌动的场景。

去年双11，各家都以物美价廉的超大屏电视作为主力，尤其是75英寸以上的尺寸区间，像过去售价始终维持在7000~9000元的86英寸电视，价格都已经下探至5000元以下。

 

鉴于从去年4、5月份开始各面板厂商有意调整稼动率，初步实现了液晶面板的供需关系平衡。

几轮价格战下来，让市场内的“低价竞争”存量见底，并且伴随着今年下半年可能到来的周期性面板价格上涨，使得各个厂商都将更多精力投放至中高端市场的争夺当中。

整个618期间，Mini LED电视产品成为了电视赛道的中流砥柱，其销量与销售额直线攀升，是为数不多保持高速增长的电视品类。

据奥维云网线上推总数据显示，今年618期间，中国彩电线上市场零售量规模为249.9万台，同比下降12.9%，零售额规模为79.7亿元，同比增长5.1%。

“量降价增”的背后，正是由Mini LED电视带来的“迭代升级”新增量。数据显示，今年618期间，Mini LED零售额份额占比已经突破10%，同比增长6.9%。

618大促仅仅是观察Mini LED电视逐渐走向舞台中央的一个窗口。

早在2021年，Mini LED技术步入商用元年之际，Mini LED背光电视就成为了备受追捧的行业新宠。三星、TCL科技、创维、海信、康佳等知名电视品牌纷纷入局Mini LED，在此领域卡位。

去年，Mini LED电视热度依旧居高不下，除了先前的多位入局者发布相关电视产品外，夏普也于去年6月发布了其首款Mini LED电视。至此，国内外电视品牌都加入了Mini LED阵营。

实际上，据奥维云网统计，2022年Mini LED电视销量达39.5万台，同比增长385.3%。

进入2023年，Mini LED显示继续延续这一增长态势，不少处于Mini LED项目产业链的企业也开始“春心萌动”。

而在国内多省市政府公布的2023年重点项目清单中，就出现多个Mini LED项目的身影。

安徽省公布2023年省重点项目清单（第一批）中就包括了“京东方Mini LED（合肥）生产线项目”、“第6代触摸屏生产线Mini LED背光背板项目”等；

在广州市印发《广州市2023年重点建设项目计划》和《广州市2023年重点建设预备项目计划》中，提到了广州华星光电第8.6代氧化物半导体新型显示器件生产线项目，总投资额350亿元，是国内首座专门生产高端IT产品及专业显示的液晶面板高世代产线；

山东省印发2023年省重点项目名单，其中，融合新材料Mini LED背板项目、元旭半导体新一代Micro LED半导体集成显示垂直整合制造项目等成功入围。

不仅如此，多个Mini/LED项目也在近期传出建设新动态：穿越光电Mini LED显示模组制造项目正式投产；创维武汉Mini LED显示科技产业园项目宣布冲刺6月竣工交付；沃格光电投资建设的汇晨电子Mini LED及高端LCD背光模组产业园项目正式开工等。

从上述种种动态可以看出，无论是从产业端到销售端，还是从厂商到消费者，围绕Mini LED全新显示技术的竞争，已经全面打响。





审核编辑：刘清