5G技术和政策利好加持下,车联网或成下半年热门主题

近日,国家发展改革委、财政部发布最新通知,降低 5905-5925MHz 频段车联网直连通信系统收费标准,实行“头三年免收”的优惠政策。在5G技术和政策利好加持下,车联网成为下半年各大券商看好的投资主题,相关上市公司如盛路通信(002446)、川大智胜(002253)等备受关注。据中国汽车工程学会预计,2020年、2025年、2030年我国销售新车联网比率将分别达到50%、80%、100%。依此推算,国金证券预计到2030年我国车联网总市场规模超过1.1万亿。

车联网成5G的最大应用场景

5G 作为技术实力的名片和新经济重要基础设施之一,国家主管部门多次发文力推。早在2017年,国务院就发布《关于进一步扩大和升级信息消费持续释放内需潜力的指导意见》,其中明确指出重点推进 5G 标准研究、技术试验和产业推进,力争 2020 年启动商用。今年6月,5G的商用牌照正式发放,标志着我国正式进入5G商用元年。

5G 不同于以往 2/3/4G 是单纯的移动通信技术,5G 将带来颠覆性变革,覆盖移动通信、物联网和车联网三大应用场景,将支撑大量创新商业模式和终端应用,作为新经济的核心基础设施,受到国家的高度关注和大力推动。工信部部长苗圩在博鳌亚洲论坛上谈到5G的应用,他认为最大的一个市场可能是车联网,以无人驾驶汽车为代表的5G技术应用,可能是最早的一个应用。

苗圩表示,中国现在也在致力于研究推动车联网,工信部已经与交通运输部达成了重要共识,中国的公路要加快推动数字化、智能化改造,将道路的一些标识、红绿灯、管理规则等都通过智能化改造固化下来。

例如,现在很多的汽车厂的车要识别红绿灯,必须用颜色传感器,成本很高,将来可以在车上安装一个通讯接受装置,来识别红绿黄;进而可以在红绿灯上装上摄像头,可以看到所有车辆经过的速度、驾驶习惯,这样可以精准地调节红绿灯间隔的时间,减少道路堵塞,使通行的效率大大提高。要发挥车路协同的优势,要传输这些信息,必须使用5G技术。

政策方向确定,发展节奏超预期

今年以来,相关部门发布了多个政策推进车联网的研发与应用,如工信部牵头联合清华大学、上汽、一汽等单位编制的《车载智能计算基础平台参考架构1.0(2019年)》正式发布;发改委、财政委近日宣布免收 V2X 车联网频率占用费 3 年,即降低 5905-5925MHz 频段车联网直连通信系统收费标准,实行“头三年免收”的优惠政策即自频率使用许可证发放之日起,第一至第三年(按财务年度计算,下同)免收无线电频率占用费;第四年及以后按照国家规定的收费标准收取频率占用费。

在5G技术和政策利好的叠加效应下,车联网概念相关上市公司备受关注。从目前情况看来,车联网概念股分为三类:第一类是公路信息化整体解决方案供应商,如川大智胜(002253)等;第二类是车载端信息系统,如盛路通信(002446)等;第三类是自助缴费系统。

川大智胜主营业务是航空与空管业务、虚拟现实(VR)和增强现实(AR)及人工智能业务,是国内空中交通管理和智能化地面交通管理领域以大型系统软件为核心的装备制造商。近年来,川大智胜逐步将空管领域形成的先进理念和技术应用到市场广阔的地面智能交通管理领域,在高速行驶的车辆自动识别方面取得重要进展,其核心技术“高速行驶汽车牌自动识别系统”居全国领先地位。

盛路通信(002446)是国内规模最大、技术最先进的民用通信天线设备制造商之一,产品线覆盖主干网传输天线、基站天线、网络覆盖天线、终端天线、无源器件、有源设备、汽车天线、大型TR组件、北斗定位天线、车载信息智联系统等领域,形成了较为完善的通信设备、汽车电子设备产业链。其中,全资子公司合正电子在车联网的布局已十分完善,构建了四大产品链——包括手机车联网系统(360AI网联/DA智联导航/喵驾盒子/DSP)、智能驾驶舱系统(360全景/流媒体/记录仪等)、智能车身系统(电吸门/车身智控舒适系统/手机远控系统)、新能源汽车解决方案。

值得注意的是,合正电子不只向车主提供一个功能单一的屏,而是为车主提供全套“人•车•生活”的系统解决方案。以网络为载体,智能DA通过与智能手机的无缝连接,将智能手机上的应用全部投射到车载终端,实现流畅的双向控制,真正体现“智能互联、人机交互”的车载移动互联网特点。

光大证券研报分析认为,5G 有望驱动IDC、车联网、物联网、会议信息化、网络安全行业快速增长。其中,基于5G的C-V2X技术,将提升车联网性能,使得无人驾驶等低时延场景成为现实。国泰君安发布的2019年中期投资策略在主题层面也推荐了车联网,认为其政策方向确定、节奏上有可能超预期。在5G技术和政策红利双重利好下,车联网产业将整体受惠,未来发展趋势明朗。